抗日战争时期，江南某地。得知中共高级领导人过境，军统局派耍猴人“黑狼”（周光大饰）来到古龙镇伺机剌杀，日寇也派人前来行剌。新四军也派赵老板（陈康饰）到镇上，三方谍报人员先后入驻古龙客栈。在客栈中，敌我特工各自施展十八般武艺，进行着生死较量。为了辩明各自身份，保安队长（王俊忠饰）派出叛徒引“鹰”上钩，游击队遣村姑（潘晓丽饰）进客栈与“鹰”联系。在镇外小树林，三方又展开机智周旋，试探对方虚实。耍猴...